Ποια είναι τα μεγαλύτερα στοιχήματα των κορυφαίων fund managers; Που έχουν μεγάλες τοποθετήσεις;

Οι περισσότεροι γνωρίζουν τον John Paulson για τα στοιχήματά του εναντίον της Ευρωζώνης (κερδισμένο) και υπέρ του χρυσού (χαμένο). Ωστόσο ο Paulson διαθέτει τοποθετήσεις σε δεκάδες μετοχές οι οποίες των έφεραν και πάλι στον «αφρό» το 2013. Αυτό μεταφράζεται και σε νέες εισροεές κεφαλαίων αφπύ στο τέταρτο τρίμηνο το fund του Paulson είχε AUM $20,3 δισ. από $15,5 δισ. το τρίτο τρίμηνο.

Οι πέντε κορυφαίες επιλογές του Paulson & Co.στο τέλος του 2013 ήταν:

Η συμμετοχή στην εταιρεία Extended Stay America, στην οποία το fund έχει τοποθετήσει το 7,21% του μετοχικού χαρτοφυλακίου του. Αύξηση της τοποθέτησης στη Vodafone κατά 15,9 εκατ. μετοχές. Αύξηση της θέσης στην Time Warner κατά 1,98 εκατ. μετοχές. Μικρή μείωση θέσης ( κατά 200.000 μετοχές) στην Grifols Sa. Τέλος σημαντική θέση κατέχει και στην Sprint με 64,15 εκατ. μετοχές αξίας $689 εκατ.

Το Fund του Alan Howard, Brevan Howard, που πρόσφατα απασχόλησε τα Μέσα με την απόφασή του να αποχωρήσει από τις αναδυόμενες οικονομίες, έκανε σημαντικές κινήσεις τους προηγούμενους μήνες. Η μεγαλύτερη τοποθέτηση είναι στο CME Group με 8,05 εκατ. μετοχές. Μετοχές αξίας $5,36 εκατ. στην Transocean και $5,50 εκατ. στην Mosaic. Μικρότερες θέσεις έχει στην American Capital Agency και στην PetroChina.

Ο γνωστός Carl Icahn είδε τα AUM του Icahn Capital να εκτοξεύονται στα $30,46 δισ. από $24,64 δισ. σε ένα μόλις τρίμηνο. Η μεγαλύτερη τοποθέτησή του αφορά επνδυτικό σχήμα του ίδιου του Icahn και ακολουθούν οι: CVR Energy, Apple, Federal Mogul Corp., Forest Laboratories, Netflix και Nuance Communications.

Ο γνωστός «σορτάκιας» Jim Chanos τοποθετείται και long.  Όλα αυτά μετά από τη «σφαγή» από το short στην Caterpillar. Long λοιπόν για το Kynikos σε: Citigroup, SanDisk, EOG Resources, Apple και Starbucks.

Barclay Hedge Fund Index

Ο δείκτης υποχώρησε κατά 0,29% τον Ιανουάριο, μετά από κέρδη 11,11% κατά τη διάρκεια του 2013. Οι αναταραχές στις αναδυόμενες αγορές, η επιβράδυνση στην Κίνα και οι πιέσεις στα νομίσματα, έπαιξαν σημαντικό ρόλο στην πτώση του δείκτη, σύμφωνα με τον Sol Waksman.

Η γενικότερη εικόνα των hedge funds κατά τον Ιανουάριο μπορεί να χαρακτηριστεί μικτή, καθώς από τους 18 δείκτες που παρακολουθεί η Barclay Hedge, οι 12 κατέγραψαν κέρδη και οι έξι είχαν απώλειες. Ο κλάδος υγείας ήταν αυτός που ευνοήθηκε περισσότερο καθώς οι επενδυτές επέλεξαν να τοποθετηθούν σε λιγότερο επιθετικούς κλάδους. Αυτό είναι ένα μήνυμα ότι μπορεί οι αγορές να ανεβαίνουν αλλά η άνοδος βασίζεται σε αμυντικούς κλάδους και αυτό θα μπορούσε να επιφέρει απώλεια δυναμικής σε αυτά τα επίπεδα.